ANV-Thủy sản Nam Việt: Trung tâm của thế giới Pangasius

[Mr Stockvn]

Một số NDT đã bán giá sàn hôm thứ 6 đã có vẻ hoang mang, Một số đã tự hỏi tại sao phải bán giá sàn, Tại sao lại phải hoảng loạn ? Trong khi có một lượng tiền lớn đang sẵn sàng đổ vào TT. Đang rình rập chờ đợi sự hoảng loạn bán tháo của các NDT. Bằng chứng là hôm thứ 6 và hôm nay số lượng lớn đặt mua ở giá thấp luôn luôn chờ đón những ai có nhu cầu bán giá rẻ.
Trong khi kinh tế đã thoát khỏi khủng hoảng và đang hồi phục. cộng với kinh tế vĩ mô trong nước ngày càng ổn định và triển vọng kinh tế thế giới tiếp tục khả quan sẽ giúp cho TTCK trong tháng 10 không có đột biến xấu, mà sẽ có những phiên điều chỉnh, nhưng trong xu thế đi lên.
Hãy tự đánh giá lại niềm tin của bạn đi nhé. GL

Khà khà, bác nhận định quá chuẩn. Mà bác có người anh em có nick la Cugame đúng ko bác?

[Dylan]

Nếu các bạn để ý thì biết có ai đó đang ép giá xuống để mua nhiều hơn với giá thấp. trong phiên ba là thấy rõ nhất.

[finanfree17]

Nếu các bạn để ý thì biết có ai đó đang ép giá xuống để mua nhiều hơn với giá thấp. trong phiên ba là thấy rõ nhất.

Bác cũng biết là CP ANV ngoài TT rất ít , nên BBs phải tạo sóng lên xuống để cừu non nhả CP ra rồi BBs hốt vào nhẹ ngàng với giá thấp.

Chiêu hay

[finanfree17]

Tin mới : thủy sản có khả năng tăng đột biến ...khekhekhe

Bán nhà gom hàng đi bà con.

[finanfree17]

TT UP UP UP , mai chắc ANV sẽ UP theo roài

[cu_tèo]

Im lặng nhé, ồn ào quá coi chừng tàu quá tải chìm mất xác... hehehehe

[Dylan]

Lượng bán ngày càng ít, khối lượng giao dịch thấp nhất trong 7 ngày giao dịch, nếu không có tin xấu thì ngày mai sẽ up thôi. Nếu có tin tốt thì Hi Hi Hi.

[cu_tèo]

Lượng bán ngày càng ít, khối lượng giao dịch thấp nhất trong 7 ngày giao dịch, nếu không có tin xấu thì ngày mai sẽ up thôi. Nếu có tin tốt thì Hi Hi Hi.

Mấy hôm nay GDTT khớp nhiều. Đội làm giá đã lặng lẽ xua quân vào giữ các vị trí trọng điểm gần hết. Bên ngoài không hay biết gì. Đến khi bùng nổ mới thật sự ngỡ ngàng. hahaha, hàng hiếm không nên đánh động khi thu gom chưa đủ....

[plan2012]

CTCP Nam Việt (ANV-HOSE) – KQKD 6 tháng đầu năm 2009 và triển vọng tương lai(21/08/2009)

Các bác ơi ! Em định mua ANV nhưng vừa tìm được bản phân tích cổ phiếu mới nhất về ANV của Cty CK TP.Hồ Chí Minh ngày 21/8/2009, theo bài phân tích này thì em thấy phân vân quá vì có vẻ HSC không đánh giá lạc quan như mọi người trên diễn đàn này.

Link : http://hsc.com.vn/hscportal/reports/detail.do
Báo cáo chi tiết các bác download ở mục " Tải tập tin đính kèm" trong trang web của đường link này

Kết luận đầu tư: Mặc dù kết quả 6 tháng đầu năm trông không được khả quan lắm, nhưng có vẻ quý 2 tốt hơn quý 1 xét về mặt doanh thu và tỷ suất lợi nhuận. Thị trường xuất khẩu được mở rộng sang Ukraine là yếu tố chính làm cải thiện doanh thu quý 2 và lợi nhuận gộp đã dương trở lại trong quý 2. Năm nay ưu tiên hàng đầu của công ty vẫn là giải tỏa hàng tồn kho từ năm ngoái và việc này đang được thực hiện tốt. Nhưng nó lại làm phát sinh nhiều chi phí và ảnh hưởng lớn đến tỷ suất lợi nhuận. Chúng tôi dự đoán công ty vẫn sẽ còn lỗ trong năm 2009 nhưng công ty sẽ phục hồi dần và đạt lợi nhuận sau thuế ở mức 71.6 tỷ năm 2010. Ở mức giá hiện tại, ANV không hề rẻ với P/E năm 2010 là 19.4x. Nhưng phải nói rằng giai đoạn tồi tệ nhất đã qua và công ty đang trên đường quay trở lại.

[finanfree17]

Trích dẫn báo cáo của HSC về ANV :

Triển vọng năm 2009 và 2010
Chúng tôi dự báo doanh thu năm 2009 sẽ là 2011 tỷ đồng, giảm 39.8% so với năm trước. Dự báo này được dựa trên kim ngạch xuất khẩu 60,632 tấn và giá trung bình 1.92 USD/kg. Trong đó doanh thu từ cá fillets sẽ chiếm 90.3% và doanh thu từ phụ phẩm chiếm 9.7%. Trong 6 tháng cuối năm, chúng tôi kỳ vọng thị trường Ukraine sẽ là một trong những thị trường bán hàng chính của ANV. Trong cả năm, chúng tôi ước tính kim ngạch xuất khẩu sang Ukraine sẽ đạt 17,767 tấn chiếm 33% tổng kim ngạch xuất khẩu. Tuy nhiên, do sự sụt giảm nghiêm trọng của giá trị đồng tiền Ukraine so với đồng USD, giá bán tại thị trường này có khuynh hướng giảm. Do đó, ANV được kỳ vọng sẽ bán fillets với mức giá trung bình 1.68 USD/kg tại thị trường này, giảm 4% so với năm trước.
Đối với thị trường Châu Âu chủ chốt (không bao gồm Ukraine), chúng tôi kỳ vọng kim ngạch cá fillets sẽ giảm 7% so với năm trước xuống 17,006 tấn và chúng tôi cũng dự báo giá bán trung bình là 2.23 USD/kg, giảm 13%.
Vì vậy chúng tôi ước tính tỷ suất lợi nhuận gộp năm nay sẽ giảm xuống 4.3% so với 14.5% của năm ngoái do giá đầu ra giảm, giá đầu vào tăng, những gánh nặng khấu hao lớn hơn và những chi phí với giá trị đáng kể phát sinh do tái chế lại lượng hàng thành phẩm tồn kho được sản xuất năm ngoái mà phần lớn cho thị trường Nga. Đối với chi phí nguyên liệu thô, chúng tôi ước tính giá cá nguyên liệu trung bình sẽ ở mức 15,000 đồng/kg cho cả năm, mức giá này cao hơn mức giá đầu vào trung bình năm ngoái 13,818 đồng/kg là 8.6%. Chi phí khấu hao được ước tính là 71.6 tỷ đồng, tăng 34%. Chúng tôi dự báo ANV sẽ chịu 41.7 tỷ đồng chi phí tái chế hàng thành phẩm tồn kho.
Chi phí tài chính giảm và đồng nội tệ giảm giá là 2 yếu tố có những ảnh hưởng tích cực lên thu nhập tài chính trong năm nay. Chúng tôi cho rằng thu nhập tài chính năm 2009 sẽ đạt 66.7 tỷ đồng bao gồm cả thu nhập từ chênh lệch tỷ giá hối đoái được ước tính ở mức 55 tỷ đồng. Chi phí tài chính là 39 tỷ đồng, giảm 58% so với năm ngoái.
ANV hiện đang thực hiện một số chính sách nhằm cắt giảm chi phí. Do đó, chúng tôi dự báo tỷ lệ chi phí bán hàng và quản lý chung trên doanh thu sẽ thấp hơn năm trước. Ước tính chi phí bán hàng và quản lý chung sẽ tương ứng rơi vào khoảng 113 tỷ đồng và 31 tỷ đồng. Dựa trên ước tính này, năm 2009 sẽ là một năm lỗ với lỗ ròng là 30.9 tỷ đồng.
Trong năm 2010, triển vọng kinh tế vĩ mô cho các thị trường xuất khẩu chính của ANV vẫn chưa rõ ràng, chúng tôi thận trọng giả thiết rằng kim ngạch xuất khẩu của Công ty sẽ tăng trưởng 5% so với năm trước và ước tính giá bán trung bình không thay đổi. Giá cá nguyên liệu được kỳ vọng tăng lên 15,500 đồng/kg do giá thức ăn cho cá tăng lên. Chúng tôi cũng giả thiết Công ty sẽ phải trích lập dự phòng cho khoản đầu tư vào ngân hàng Mỹ Xuyên với giá trị 40.5 tỷ đồng trong năm tới do ngân hàng này có nhiều khả năng sẽ sớm niêm yết trên sàn Upcom. Theo đó, doanh thu và lợi nhuận thuần năm 2010 được dự báo tương ứng là 2,150 tỷ đồng và 71.5 tỷ đồng.
Chúng tôi ước tính EPS năm 2010 là 1,091 đồng, do đó P/E dự phóng sẽ ở mức 19.4 lần, theo quan điểm của chúng tôi là đắt do cao hơn so với mức trung bình của ngành hiện là 11.9 lần.

Kết luận đầu tư: Mặc dù kết quả 6 tháng đầu năm trông không được khả quan lắm, nhưng có vẻ quý 2 tốt hơn quý 1 xét về mặt doanh thu và tỷ suất lợi nhuận. Thị trường xuất khẩu được mở rộng sang Ukraine là yếu tố chính làm cải thiện doanh thu quý 2 và lợi nhuận gộp đã dương trở lại trong quý 2. Năm nay ưu tiên hàng đầu của công ty vẫn là giải tỏa hàng tồn kho từ năm ngoái và việc này đang được thực hiện tốt. Nhưng nó lại làm phát sinh nhiều chi phí và ảnh hưởng lớn đến tỷ suất lợi nhuận. Chúng tôi dự đoán công ty vẫn sẽ còn lỗ trong năm 2009 nhưng công ty sẽ phục hồi dần và đạt lợi nhuận sau thuế ở mức 71.6 tỷ năm 2010. Ở mức giá hiện tại, ANV không hề rẻ với P/E năm 2010 là 19.4x. Nhưng phải nói rằng giai đoạn tồi tệ nhất đã qua và công ty đang trên đường quay trở lại.



Plan2012 : P/E dự phóng cho 2010 là 19.4 với EPS 2010 là 1,091 và giá thị trường là 21,200, hôm nay giá thị trường là 24,400 thì P/E dự phóng cho 2010 theo phân tích của HSC trở thành 22,4 lần, thế thì giá hiện nay có quá đắt không các bác ơi !!!!!!!!!!!!!!

Cám ơn chú em gởi bản đánh giá nhé. Có điều báo cáo này hơi bị xưa roài. Bây giờ thời thế đã thay đổi, chú em đừng mong rung cây nhác khỉ , roài kiếm được CP giá rẻ nhé.

Tui nghĩ chú em tạm hốt CP BDS .. nhưng khi ăn CP này thì cẩn thận nhé ...ko khéo thì mỏ máu ko đấy...khekhekhe...PE 30-40 ...PB:>3 ...nó mà đảo chiều 1 cái là cạp đất mà ăn

[finanfree17]

- Báo cáo này không đề cập đến việc ANV đang phát triển vùng nuôi cá , làm tiết kiệm chi phí:
2009: 40 tỷ
2010: 80 tỷ
2011: 100 tỷ
- Ngoài ra ,dự án khai thác Cromit lớn nhất ĐNA , thì báo cáo lại vờ đi như "cuộc tình lãnh quên" , ANV sẽ thu nguồi lợi nhuận dự trù:
2010: 99 tỷ
2011:202 tỷ
2012: 278 tỷ

- chưa tính 25% CP trong dự án DAP, chưa kể nguồn tài sản BDS hơn 80 ha đang lên giá.
- Mấy chú nên hiểu ANV là tập đoàn kinh doanh nhiều lĩnh vực, chứ không phải chỉ kinh doanh xuất khẩu cá. Hảy vào trang web Navifishco.com để xem các công ty con, lĩnh vực ANV kinh doanh thì biết.

Kết luận: Bài viết của HSC có cái nhìn khá thiển cận hoặc là cố ý che mắt cừu non để truc lợi. Hiện tại trên TT đang có dấu hiệu ép giá mua vào. Nhình kĩ sẽ thấy phiên 3 lúc nào BBs cũng chờ chực để gom hàng. Túm lai lè "Phong độ là nhất thời, đẳng cấp là mãi mãi" ANV không những thể hiện đẳng cấp trong KD mà còn thể hiện tin thần lá lành dùm lá trách , hỗ trợ cho mầm non đất nước được cơ hội học tập để vươn lên.
Đầu tư ANV tui thấy tự hào hơn rất nhiều hơn là đầu tư cho những người chỉ biết mua xe, máy bay ..để.tự sướng ..mà quên đi Viêt Nam với hơn 80% là nghèo khổ.

[cdevmado]

Đánh giá về ANV của HSC nói chung là đúng:
- về lợi nhuận 2009, chắc chắn lỗ (ai làm thuỷ sản thì thừa hiểu)
- lợi nhuận 2010 có lẽ sẽ cao hơn đánh giá nhưng sẽ không cao hơn nhiều, là do: NV đã thua trong ngành của mình (và chắc chắn sẽ không đoạt lại ngôi vị số 1), dự án Crom sẽ đem lại LN tương đối vì có 1 số vấn đề riêng. Riêng nếu muốn dài hạn, có thể mua trong tầm 18-20, nhưng mặt bằng giá đã lên rồi nên rất khó mua ở dưới giá này (nếu VNIndex không giảm sâu)

[Dylan]

Nếu ai lo sợ thì cứ bán dưới giá 24 thử xem có ai mua không. Nếu giá ANV chỉ đáng 18~20 thì những cổ phiếu blue chip với giá hiện nay có hợp lý không?

[cu_tèo]

Trích dẫn báo cáo của HSC về ANV :

Triển vọng năm 2009 và 2010
Chúng tôi dự báo doanh thu năm 2009 sẽ là 2011 tỷ đồng, giảm 39.8% so với năm trước. Dự báo này được dựa trên kim ngạch xuất khẩu 60,632 tấn và giá trung bình 1.92 USD/kg. Trong đó doanh thu từ cá fillets sẽ chiếm 90.3% và doanh thu từ phụ phẩm chiếm 9.7%. Trong 6 tháng cuối năm, chúng tôi kỳ vọng thị trường Ukraine sẽ là một trong những thị trường bán hàng chính của ANV. Trong cả năm, chúng tôi ước tính kim ngạch xuất khẩu sang Ukraine sẽ đạt 17,767 tấn chiếm 33% tổng kim ngạch xuất khẩu. Tuy nhiên, do sự sụt giảm nghiêm trọng của giá trị đồng tiền Ukraine so với đồng USD, giá bán tại thị trường này có khuynh hướng giảm. Do đó, ANV được kỳ vọng sẽ bán fillets với mức giá trung bình 1.68 USD/kg tại thị trường này, giảm 4% so với năm trước.
Đối với thị trường Châu Âu chủ chốt (không bao gồm Ukraine), chúng tôi kỳ vọng kim ngạch cá fillets sẽ giảm 7% so với năm trước xuống 17,006 tấn và chúng tôi cũng dự báo giá bán trung bình là 2.23 USD/kg, giảm 13%.
Vì vậy chúng tôi ước tính tỷ suất lợi nhuận gộp năm nay sẽ giảm xuống 4.3% so với 14.5% của năm ngoái do giá đầu ra giảm, giá đầu vào tăng, những gánh nặng khấu hao lớn hơn và những chi phí với giá trị đáng kể phát sinh do tái chế lại lượng hàng thành phẩm tồn kho được sản xuất năm ngoái mà phần lớn cho thị trường Nga. Đối với chi phí nguyên liệu thô, chúng tôi ước tính giá cá nguyên liệu trung bình sẽ ở mức 15,000 đồng/kg cho cả năm, mức giá này cao hơn mức giá đầu vào trung bình năm ngoái 13,818 đồng/kg là 8.6%. Chi phí khấu hao được ước tính là 71.6 tỷ đồng, tăng 34%. Chúng tôi dự báo ANV sẽ chịu 41.7 tỷ đồng chi phí tái chế hàng thành phẩm tồn kho.
Chi phí tài chính giảm và đồng nội tệ giảm giá là 2 yếu tố có những ảnh hưởng tích cực lên thu nhập tài chính trong năm nay. Chúng tôi cho rằng thu nhập tài chính năm 2009 sẽ đạt 66.7 tỷ đồng bao gồm cả thu nhập từ chênh lệch tỷ giá hối đoái được ước tính ở mức 55 tỷ đồng. Chi phí tài chính là 39 tỷ đồng, giảm 58% so với năm ngoái.
ANV hiện đang thực hiện một số chính sách nhằm cắt giảm chi phí. Do đó, chúng tôi dự báo tỷ lệ chi phí bán hàng và quản lý chung trên doanh thu sẽ thấp hơn năm trước. Ước tính chi phí bán hàng và quản lý chung sẽ tương ứng rơi vào khoảng 113 tỷ đồng và 31 tỷ đồng. Dựa trên ước tính này, năm 2009 sẽ là một năm lỗ với lỗ ròng là 30.9 tỷ đồng.
Trong năm 2010, triển vọng kinh tế vĩ mô cho các thị trường xuất khẩu chính của ANV vẫn chưa rõ ràng, chúng tôi thận trọng giả thiết rằng kim ngạch xuất khẩu của Công ty sẽ tăng trưởng 5% so với năm trước và ước tính giá bán trung bình không thay đổi. Giá cá nguyên liệu được kỳ vọng tăng lên 15,500 đồng/kg do giá thức ăn cho cá tăng lên. Chúng tôi cũng giả thiết Công ty sẽ phải trích lập dự phòng cho khoản đầu tư vào ngân hàng Mỹ Xuyên với giá trị 40.5 tỷ đồng trong năm tới do ngân hàng này có nhiều khả năng sẽ sớm niêm yết trên sàn Upcom. Theo đó, doanh thu và lợi nhuận thuần năm 2010 được dự báo tương ứng là 2,150 tỷ đồng và 71.5 tỷ đồng.
Chúng tôi ước tính EPS năm 2010 là 1,091 đồng, do đó P/E dự phóng sẽ ở mức 19.4 lần, theo quan điểm của chúng tôi là đắt do cao hơn so với mức trung bình của ngành hiện là 11.9 lần.

Kết luận đầu tư: Mặc dù kết quả 6 tháng đầu năm trông không được khả quan lắm, nhưng có vẻ quý 2 tốt hơn quý 1 xét về mặt doanh thu và tỷ suất lợi nhuận. Thị trường xuất khẩu được mở rộng sang Ukraine là yếu tố chính làm cải thiện doanh thu quý 2 và lợi nhuận gộp đã dương trở lại trong quý 2. Năm nay ưu tiên hàng đầu của công ty vẫn là giải tỏa hàng tồn kho từ năm ngoái và việc này đang được thực hiện tốt. Nhưng nó lại làm phát sinh nhiều chi phí và ảnh hưởng lớn đến tỷ suất lợi nhuận. Chúng tôi dự đoán công ty vẫn sẽ còn lỗ trong năm 2009 nhưng công ty sẽ phục hồi dần và đạt lợi nhuận sau thuế ở mức 71.6 tỷ năm 2010. Ở mức giá hiện tại, ANV không hề rẻ với P/E năm 2010 là 19.4x. Nhưng phải nói rằng giai đoạn tồi tệ nhất đã qua và công ty đang trên đường quay trở lại.



Plan2012 : P/E dự phóng cho 2010 là 19.4 với EPS 2010 là 1,091 và giá thị trường là 21,200, hôm nay giá thị trường là 24,400 thì P/E dự phóng cho 2010 theo phân tích của HSC trở thành 22,4 lần, thế thì giá hiện nay có quá đắt không các bác ơi !!!!!!!!!!!!!!

BC đưa ra chỉ có giá trị tham khảo chứ không đánh giá và quyết định điều gì. Quan trọng niềm tin ở bản thân.

Nếu bạn vì bản báo cáo đó mà phân vân thì tốt hơn hết bạn nên mua cp của HSC đi. Đỡ mất công bạn phải đau đầu toan tính chiện mua & bán. GL
p/s: Đọc đoạn nhận xét của bạn về ANV thì tớ cũng nghĩ bạn biết rất rành về cổ - chứng đó.
Có điều câu hỏi & cách đặt vấn đề của bạn ngô nghê quá khiến cho mọi người không nghĩ đó là ....nhợn. Vãi Lìn

[Navibank]

Một số NDT đã bán giá sàn hôm thứ 6 va` hôm thứ 2 này đã có vẻ hoang mang. Một số đã tự hỏi tại sao phải bán giá sàn. Tại sao lại phải hoảng loạn ? Trong khi có một lượng tiền lớn đang sẵn sàng đổ vào TT. Đang rình rập chờ đợi sự hoảng loạn bán tháo của các NDT. Bằng chứng là hôm thứ 6 và hôm nay số lượng lớn đặt mua ở giá thấp luôn luôn chờ đón những ai có nhu cầu bán giá rẻ.
Trong khi kinh tế đã thoát khỏi khủng hoảng và đang hồi phục. Cộng với kinh tế vĩ mô trong nước ngày càng ổn định và triển vọng kinh tế thế giới tiếp tục khả quan sẽ giúp cho TTCK trong tháng 10 không có đột biến xấu, mà chỉ có 1-2 phiên điều chỉnh, nhưng trong xu thế đi lên.
Hãy tự đánh giá lại niềm tin của bạn đi nhé. GL

Mỹ giảm nhẹ nhưng VN hôm nay sẽ giảm mạnh do hết yếu tố tăng giá, đòn bẩy tài chính ép công ty CK phải siết nợ,...

Chạy lẹ thôi

[finanfree17]

Phần thưởng chỉ dành cho những ai có quyết tâm đi theo con đường của mình.

[finanfree17]

Hôm nay , tạo CP ANV xảy ra 1 trận chiến âm thầm giữa 1 phe BBs cực kỳ hấp đẫn:
- Phe 1 vào P1 đã thực hiện chiến thuật che mắt, gìm giá xuống bằng lệnh ATO số lượng vừa đủ. Tiếp theo là chiến thuật gom hàng. Sau khi gom được 1 mớ ở phiên 2, P3 tiến hành ép giá xuống bằng ATC.
- Phe 2 , sau khi thất thế ở P2 ,đến phiên 3 bắt đầu tiến hành tổng tấn công , phe 1 ra bao nhiêu thì phe 2 dùng ATC gom hết bấy nhiu. Khiến phe 1 ko dám tuông hàng ra ép giá nữa vì sợ mất hết công sức gom hàng từ P1, P2.

-> Kết cuộc ANV được giữ vững giá trị. Cuộc chiến này đã từng xảy ra lúc trước, và rất quyết liệt khi ANV ở tầm 20.x ở thời kì báo cáo quí 2. Lần này cũng vậy ,tui đoán mò là
Phe 1 có thể là các công ty CK,...Còn phe 2 có thể là bác Tớ nhà ta.

[finanfree17]

-Năm 2010, Kinh tế phục hồi ANV sẽ hưởng những lợi ích sau:
1- Nhu cầu thực phẩm sẽ tăng cao, xuất nhập khẩu phát triển mạnh, dẫn đến giá cá sẽ được cả thiện hơn.
2- Giá nguyên liệu tăng cao, Trung quốc đang có chiến lược gom hàng, đặc biệt là khoán sản. Việt Nam có chính sách không bán nguyên liệu thô, đăc biệt là khoán sản. ANV chắc chắn sẽ thu lợi lớn trong kinh doanh xuất khẩu Cromit.
3- Lạm phát 2010 có thể ở mức hai con số, đồng tiền có khả năng mất giá. ANV sẽ thu vài chục tỉ lợi tức tài chính.
4- Hàng tồn kho đã hết, lãi suất ưu đãi được đối với nghành thủy sản được kéo đến 2010.

Với các yếu này 2010 lợi nhuận ANV vượt 200 tỉ thì thật dễ dàng. Năm 2010 ANV sẽ trở lại vị trí số 1, bắt đầu thời kì vàng son.

[Dylan]

Ngồi nhịp chân mà đợi, không còn bao lậu nữa sẽ có KQKD Q3 bà con ơi, đừng làm con khỉ bị rung cây mà nhảy cây, để sau này tức mà nhảy lầu!

[cu_tèo]

Cách GD em này hôm nay giống ...gì ...gì ... quá nhỉ