Nhận định thị trường ngoại hối với Alpari

[Linh Ngo]

Ngày 08/12/2016: EUR/USD: Euro tăng giá trước cuộc họp của ECB

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Tư:

Vào ngày Thứ Tư, sau khi cặp EUR/GBP tăng điểm, tỷ giá EUR/USD đã đạt mức 1.0768. Cặp tiền tệ chéo tại phiên giao dịch Châu Âu đã không tác động đến cặp EUR/USD. Dự đoán của tôi đối với thị trường đã thành hiện thực.

Kỳ vọng trong ngày:

Tại phiên giao dịch Châu Á, cặp EUR/USD đã tăng đến 1.0785. Euro tại giai đoạn cải huấn từ 24/11 đã củng cố theo mô hình W. Sự kiện chính trong ngày hôm nay là cuộc họp của ECB và buổi họp báo của M.Draghi. Tôi không đưa ra các dự đoán khi dữ liệu payrolls được cập nhật và ngày tổ chức buổi họp báo của M.Draghi. Sau cuộc họp, không biết chủ tịch của ECB sẽ phát biểu thế nào. Có thể trước khi buổi họp báo diễn ra, tỷ giá sẽ biến động về khu vực 1.0733 – 1.0742. Mức đầu tiên là 45 độ Gunn, mức thứ hai – đường lb.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

15:45 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Quyết định của ECB về lãi suất Tháng 12.
16:15 – Canada: Khởi công xây dựng Tháng 11.
16:30 – Canada: Giấy phép xây dựng Tháng 10, chỉ số giá nhà ở tại thị trường mới Tháng 10, công suất quý 3/2016, Liên minh tiền tệ Châu Âu: Buổi họp báo của ECB, Mỹ: Đơn xin trợ cấp thất nghiệp từ 27/11 – 03/11.
18:30 – Mỹ: Trữ lượng khí thiên nhiên từ 27/11 – 03/12.

Phân tích kỹ thuật:


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – n/a, tối đa – n/a. Giá vào thời điểm đóng cửa thị trường – n/a.

Tỷ giá EUR/USD tăng từ đường cân băng lb đến 1.0785. Quá trình tăng giá đã dừng lại tại khu vực 67 độ trên thị trường Châu Á. Nếu dựa vào gương từ mô hình W, tỷ giá sẽ tăng đến 1.0796/1.0800. Nếu tính cả buổi họp báo của M.Draghi và dự định kéo dài chương trình nới lỏng định lượng QE, tỷ giá sẽ quay về khu vực 1.0733 – 1.0742. Mức đầu tiên là mức 45 độ Gunn, mức thứ hai – đường lb. 1.0800 sẽ là mức kỹ thuật và mức tâm lý khá mạnh.

Trong ngày diễn ra buổi họp báo của M.Draghi, tôi không đưa ra các dự đoán. Không thể dự đoán trước được Mario sẽ nói gì và các nhà báo sẽ đặt những câu hỏi thế nào sau khi ông ta phát biểu. Nếu euro tại thị trường Châu Á tăng giá, khả năng cao tại thị trường Châu Âu giá sẽ giảm.
Nguồn: "EUR/USD: Euro tăng giá trước cuộc họp của ECB"

[Linh Ngo]

Ngày 28/12/2016: EUR/USD: Tỷ giá tăng đến 61.8%

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Ba:

Trong ngày Thứ Ba, tỷ giá EUR/USD đóng cửa tại mức giá màu xanh. Tỷ giá tăng từ mức thấp nhất trong ngày 1.0433 đến 1.0463 khi người chơi trên thị trường bán USD. Thị trường khá mỏng (thanh khoản thấp), vì vậy những con “bò” euro không thể đứng vững trước các dữ liệu mạnh về niềm tin tiêu dùng tại Mỹ và sự tăng giá của lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ. Có vẻ như các nhà giao dịch đang đóng các quyền chọn ngắn trước năm mới.

Chỉ số niềm tin tiêu dùng tại Mỹ trong Tháng 12 đạt 113.7 (mức dự đoán – 108.5, giá trị trước đó được xem xét lại từ 107.1 - 109.4)

Kỳ vọng trong ngày:

Tại thị trường Châu Á, tỷ giá euro tăng đến mức 1.0475. Ba ngày liên tiếp cặp tiền nằm ở khoảng giá 1.0429 – 1.0500 kể từ 22/12. Thị trường thanh khoản thấp nên bất kỳ kịch bản nào cũng có thể diễn ra. Vào thời điểm hiện tại, tôi không thấy sự tăng giá của đồng euro. Với sự thay đổi đến 61.8%, giá giảm từ 1.0500 xuống còn 1.0427, tôi cho rằng ngày hôm nay sẽ hình thành mô hình đảo chiểu.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

10:00 Thụy Sĩ: Chỉ báo tiêu thụ UBS Tháng 11.
12:30 – Vương Quốc Anh: Phê chuẩn cho vay trả góp nhà theo dữ liệu từ BBA Tháng 11.
18:00 – Mỹ: Thay đổi số lượng nhà chờ bán trên thị trường bất động sản Tháng 11.

Phân tích kỹ thuật:


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – 1.0454, tối đa – 1.0483. Giá vào thời điểm đóng cửa thị trường – 1.0466.

Ngày hôm qua, nhu cầu đối với đồng euro trên các cặp tiền tệ chéo đã thay đổi toàn bộ thị trường. Tại thị trường Mỹ, euro tăng giá đến 1.0463, còn Châu Á – 1.0475. Như tôi đã nói ở trên, giá biến động đến 61.8% khi giảm từ 1.0500 xuống còn 1.0427.

Tôi chưa thể tin được việc những người mua có thể che lấp toàn bộ bóng của nến Nhật Bản tạo ra vào ngày 22/12/2016. Sau pin bar, búa và những ngôi sao rơi, giá thường thay đổi đến 61.8 – 76.4%, vì vậy tôi vẫn giữ nguyên kịch bản rằng nó sẽ quay lại mức 1.0429 sau hai ngày giao dịch. Để điều này diễn ra, cần phải tạo mô hình giá như biểu đồ bên trên.

Sẽ tốt hơn nếu euro suy yếu so với đôla Mỹ và Bảng Anh kể từ khi phiên giao dịch tại Châu Âu mở cửa. Có khả năng đường xu hướng sẽ bị phá vỡ kể từ mức tối thiểu 1.0352 vào ngày 20/12. Khi đường xu hướng bị phá vỡ, euro có thể nằm tại khu vực 1.0435 vào cuối phiên giao dịch tại Châu Âu.

Tôi xin nhắc lại một lần nữa rằng, không nên đưa ra kế hoạch giao dịch nào trong ngày hôm nay bởi vì thị trường mỏng có thể tạo ra bất kỳ kịch bản nào. Trên thị trường ngoại hối, các nhà đầu cơ và các robot giao dịch sẽ điều chỉnh thị trường. Càng nhiều robot sử dụng lệnh bán, cặp EUR/USD sẽ càng giảm mạnh. Và ngược lại, nếu robot sử dụng lệnh mua nhiều hơn, cặp EUR/USD sẽ tăng giá. Nếu tỷ giá nằm ở mức hiện tại lâu hơn, khả năng đồng euro ổn định sẽ càng cao.
Nguồn: "EUR/USD: Tỷ giá tăng đến 61.8%"

[Linh Ngo]

Ngày 23/01/2017: Ý tưởng giao dịch ngắn hạn FX EUR/CAD– trò chơi tăng giá: hình thành mô hình đáy đôi

Các cơ hội giao dịch: trên biểu đồ với khung thời gian một tuần đã xuất hiện mô hình “đáy đôi”. Để kích hoạt mô hình này, biểu đồ hình nến Nhật Bản khung thời gian một ngày cần phải đóng cửa trên mức 1.4360. Khi đạt mức 1.4360, tỷ giá sẽ giảm xuống 1.4123. Cho đến khi xu hướng này được hình thành, cần phải tránh các quyền chọn dài. Có thể bắt đầu mua EUR từ mức 1.4123 và sau mức 1.4400. Mục tiêu – 1.4780. Mức Stop cần phải đặt dưới mô hình đáy đôi – 1.3820.

Sự kiện lịch sử

Vào ngày 06/06/2016, cặp EUR/CAD được giao dịch tại mức 1.4243. Tôi đã xem xét kịch bản về việc đồng euro sẽ tăng đến 1.5077. Khi dự đoán, tôi dựa vào tín hiệu thị trường “bò” của cặp NZD/CAD. NZD khi đó đã phá vỡ đường xu hướng tại biểu đồ khung thời gian một tuần. Nên mua EUR từ mức 1.4605 với lệnh Stop 1.4510 nằm bên dưới kênh “2-2”.

Ý tưởng này đã không đúng. Giá giảm xuống dưới kênh “2-2” và nằm gần kênh “1-1” đến ngày 27/07/2016. Cặp tiền này nằm trên xu hướng thị trường bò cho đến khi cuộc bầu cử của Tổng thống Mỹ diễn ra (112 ngày giao dịch). Vào ngày 09/01, tỷ giá EUR/CAD đã tăng đến mức 1.5281. Sau chiến thắng của Donald Trump, EUR giảm 9.56% (-1461) và đạt 1.3820 sau 5 tuần.

Tình hình hiện tại

Tỷ giá EUR/CAD không phải là phương án tối ưu để giao dịch nhưng vào thời điểm hiện tại, trên biểu đồ với khung thời gian một tuần đã xuất hiện mô hình giá. Nếu mô hình này được kích hoạt, tỷ giá EUR có thể quay về khu vực 1.4751. Bên dưới tôi đã đưa ra bài phân tích chi tiết biểu đồ này.


Hình 1: Tỷ giá EUR/CAD, khung thời gian một tuần. Nguồn: TradingView

Điểm 1 – Mức hỗ trợ. Chiếu từ mức tối thiểu 1.0424. Khi mức tối thiểu bị phá vỡ, đã kích hoạt mức 127.2% - 1.3456, tăng từ 1.4024 lên đến 1.6105. Mức này sử dụng để nhận được mức mục tiêu. Nếu đồng EUR tiếp tục giảm thì mức này rất cần thiết cho những người mua.

Điểm 2 – Mức hỗ trợ. Chiếu từ mức tối thiểu 1.4181. Khi mức tối thiểu bị phá vỡ, đã kích hoạt mức 127.2% - 1.3872, tăng từ 1.4181 lên đến 1.5281. Mức 161.8% nằm tại khu vực 1.3516.

Điểm 3 – Phá vỡ đường xu hướng tuần trước đó. Tín hiệu thị trường “bò”.

Điểm 4 – Khu vực kháng cự 1.4351 – 1.4395. Những người mua cần phải đi qua mức này để có thể kích hoạt mô hình “đáy đôi”.

Tôi đã thể hiện các dự đoán của tôi tại hình chữ nhật bên trên biểu đồ. Nếu mô hình này chưa được kích hoạt, cần phải tránh các quyền chọn dài. Đồng EUR có thể tăng giá dựa trên mô hình giá, tuy nhiên nếu tính cả cuộc bầu cử Tổng Thống tại Pháp và dầu thô Brent sẽ tăng đến mức 68 USD, tỷ giá EUR có thể giảm xuống 1.3709 vào ngày 10/04.

Bầu cử Tổng Thống Pháp vào năm 2017 sẽ diễn ra hai vòng: vòng 1 – 23/04, vòng 2 – 07/05.

Ngày hôm qua tại Vienna đã diễn ra cuộc họp đầu tiên của Ủy ban giám sát về việc thực hiện các thỏa thuận. Ủy ban này thực hiện giám sát thỏa thuận cắt giảm sản lượng khai thác dầu thô, theo đó các quốc gia đã tuân thủ đúng với thỏa thuận - Bộ trưởng dầu mỏ Kuwait, Essam al-Marzouq nhận xét. 80% kế hoạch đã được thực hiện tại các quốc gia thành viên OPEC – theo Bộ trưởng dầu mỏ Venezuela, Nelson Martinez
Nguồn: "Ý tưởng giao dịch ngắn hạn FX EUR/CAD– trò chơi tăng giá: hình thành mô hình đáy đôi"

[Linh Ngo]

Ngày 22/02/2017: EUR/USD: Rủi ro chính trị tại EU

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Ba:

Trong ngày Thứ Ba, cặp EUR/USD giảm xuống mức 1.0530. Dữ liệu về cuộc thăm dò dư luận tại Pháp và bài phát biểu của chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Philadelphia P. Harker đã tạo áp lực lên đồng EUR.

Dựa theo cuộc thăm dò gần nhất do Elabe tổ chức, phần trăm ủng hộ dành cho ứng viên Tổng Thống Pháp – Marine Le Pen đã tăng từ 25.5% lên 27%. Patrick Harker tiếp tục nói rằng không loại trừ khả năng lãi suất cơ bản của Mỹ sẽ tăng vào Tháng 3.

Lợi tức 10 năm trái phiếu chính phủ Đức giảm 1.31% xuống còn 0.301%/năm đã tác động tiêu cực lên đồng EUR.

Kỳ vọng trong ngày:

Ngày hôm nay thị trường sẽ chú ý đến biên bản cuộc họp của FOMC. Thị trường đã phản ứng trước P.Harker nên các nhà giao dịch sẽ không phản ứng quá mạnh trước biên bản cuộc họp.

Tại thị trường Châu Á, EUR giao dịch tại mức giá màu đỏ khi lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ tăng. EUR chỉ tăng khi quá trình điều chỉnh diễn ra tại các cặp tiền tệ chéo. Kịch bản đối với EUR vẫn còn gây tranh cãi. Các chỉ bảo chỉ ra rằng EUR sẽ giảm giá, còn theo chu kỳ phân tích – tăng giá. Do đó, có thể giả định rằng tại thị trường Châu Âu, tỷ giá EUR/USD sẽ cập nhật mức tối thiểu và sau đó phục hồi về 1.0562/65 trước khi FOMC công bố biên bản cuộc họp.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

12:00 – Thụy Sĩ: Kỳ vọng của các nhà phân tích và nhà đầu tư về nền kinh tế từ Credit Suisse Tháng 1. Đức: Chỉ số môi trường kinh doanh Tháng 2.
12:30 – Vương Quốc Anh: Báo cáo tiếp theo về thay đổi GDP quý 4/2016, dữ liệu sơ bộ về vốn đầu tư quý 4/2016, giá trị gia tăng của ngành dịch vụ Tháng 12.
13:00 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Dữ liệu cuối cùng về chỉ số giá tiêu dùng Tháng 1.
13:30 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Các khoản vay dài hạn mới của các ngân hàng từ ECB.
14:00 – Vương Quốc Anh: Phát biểu của Phó Thống đốc Ngân hàng Anh John Cunliffe.
16:30 – Canada: Doanh số bán lẻ (không bao gồm ô tô) Tháng 12, Doanh số bán lẻ Tháng 12.
18:00 – Mỹ: Doanh số bán nhà tại thị trường thứ cấp Tháng 1.
21:00 – Mỹ: Phát biểu của chủ tịch Cục dự trữ Liên bang Jerome Powell.
22:00 – Mỹ: Biên bản cuộc họp của FOMC.
23:00 – Vương Quốc Anh: Bài phát biểu của Phó Thống đốc Ngân hàng Anh Nemat Shafik.

Phân tích kỹ thuật:


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – 1.0521/23 (phá vỡ 135 độ), tối đa – 1.0563. Giá vào thời điểm thị trường đóng cửa – n/a.

Vào ngày Thứ Ba, tỷ giá EUR/USD từ 90 độ giảm xuống 135 độ. Giá như thường lệ nằm tại khu vực đảo chiều giữa các mức 1.0525 – 1.0550. EUR chịu áp lực mạnh từ các cặp tiền tệ chéo và việc lợi tức 10 năm trái phiếu chính phủ Đức giảm.

Như tôi đã nói bên trên, kịch bản đối với EUR rất mâu thuẫn. Các yếu tố quan trọng tác động đến cặp tiền tệ chéo được liệt kê bên dưới.

Tại bài nhận định về thị trường Châu Âu, tôi đã viết rằng nếu những người bán chuẩn bị đẩy tỷ giá xuống, giá sẽ không thể tăng cao hơn mức 1.0560. Quá trình điều chỉnh hiện tại có thể là điềm báo cho sự suy yếu của đồng EUR.

Theo dự đoán, tôi cho rằng cặp EUR/USD sẽ giảm xuống khu vực 1.0521/1.0495 và sau đó tăng trở lại mức 1.0562. Nếu mức 1.0520 không đứng vững và biểu đồ giờ đóng dưới mức này, có khả năng cặp EUR/USD sẽ giảm xuống mức 1.0411 trong vòng 3 ngày. Hơn thế nữa, lợi tức 10 năm trái phiếu chính phủ Mỹ đang tăng điểm tại thị trường Châu Á. Nếu quá trình này không dừng lại và lợi tức 10 năm trái phiếu chính phủ Đức giảm, EUR không thể đứng vững tại mức giá 1.0545. Thời điểm cặp EUR/USD tăng giá có thể từ 10:00 đến 12:00 (EET).

Các yếu tố tích cực đối với EUR (+):

Cơ bản:

(+) Tổng Thống Mỹ Donald Trump không hài lòng với đồng đôla mạnh;
(+) Theo dữ liệu từ CME Group FedWatch Tool, khả năng tăng lãi suất trong Tháng 3 giảm từ 31% xuống còn 17.7%;
(+) Ngưỡng nợ công của Mỹ có thể đạt 20.1 nghìn tỷ USD trong Tháng 3/2017. Đây là một đòn giáng khá mạnh đối với tân Tổng thống D.Trump. Các điều luật về ranh giới trên của nợ công sẽ có hiệu lực từ ngày 16/03/2017;
(+) Hy Lạp có thể cần ít tiền hơn so với kế hoạch của IMF.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(+) Tại 1D, tỷ giá chéo EUR/GBP dừng lại tại khu vực hỗ trợ 0.8430 – 0.8450;
(+) Tại 1D, chỉ số EUR dừng tại mức hỗ trợ 98.45;
(+) Mô hình giá 08/2013, 09/2015, 02/2008, 07/2005 và 08/2002 chỉ ra rằng mức tối thiểu sẽ được cập nhật và sau đó sẽ đảo chiều trong phạm vi 10:00 – 12:00 (EET).

Các yếu tố tiêu cực tác động đến EUR (-):

Cơ bản

(-) ECB không có ý định dừng chương trình giảm định lượng QE. Theo biên bản cuộc họp của ECB, phần lớn thành viên ban quản trị xét thấy không cần thiết giảm khối lượng (tác động lâu dài);
(-) Xác suất Cục dự trữ Liên bang Mỹ tăng lãi suất vào Tháng 6 tăng từ 45.8% đến 46.5%;
(-) Rủi ro chính trị tại Châu Âu (bầu cử tại Pháp, Brexit). Dựa theo cuộc thăm dò gần nhất từ Elabe, phần trăm ủng hộ dành cho ứng viên Tổng Thống Pháp – Marine Le Pen đã tăng từ 25.5% lên 27%.
(-) Hy Lạp không thể đạt được thỏa thuận với các chủ nợ để nhận hỗ tài chính;
(-) Các dữ liệu thống kê tại Mỹ không quá tiêu cực;
(-) Donald Trump sẽ phát biểu trước quốc hội vào ngày 28/02;
(-) Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Philadelphia Patrick Harker cho rằng lãi suất có thể tăng trong Tháng 3.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(-) Tại thị trường chứng khoán Chicago, những nhà đầu cơ lớn và bé đã tăng các quyền chọn ngắn ròng. Các nhà đầu cơ lớn tăng quyền chọn ngắn do quyền chọn dài (Long) giảm 2,079 hợp đồng. Các nhà đầu cơ bé tăng số lượng quyền chọn ngắn lên 6,632 hợp đồng.
(-) Stochastic ngày (5,3,3) đảo chiều và hướng xuống dưới. Stochastic tuần (5,3,3) đang nhìn xuống dưới;
(-) Lợi tức 10 năm trái phiếu chính phủ Mỹ: 2.445% (+0.61%);
(-) Lợi tức 10 năm trái phiếu chính phủ Đức: 0.301% (ngày 21/02/2017 giảm 1.31%);
(-) Tỷ lệ long/short: 16%/83%, tỷ lệ theo lô: 6,627/34,231, tỷ lệ theo quyền chọn: 21,144/69,447;
(-) Chu kỳ chỉ ra rằng nửa đầu ngày giao dịch hôm nay cặp EUR/USD sẽ giảm giá.
Nguồn: "EUR/USD: Rủi ro chính trị tại EU"