TST: Con cưng của VNPT

[nam phuong]

Du kích sẽ bắn tỉa thu gom nốt Thứ 2 sau đó thẳng tiến 3x
EPS 4,032 đ/cp giá 23, PE mới có 5,7
Giữ chắc nhá, chúc mọi người thành công
Múc ngay, không phải nghĩ

[xuka357]

Em này ít người chú ý nhỉ, buồn thật. Nhưng dù sao no cũng có lúc lên trần, cũng đỡ buồn một tí.

[dongkysot]

Bà con lưu ý giữ chặt em nó nhé, cuối tháng 11 giá sẽ là 5x. Bên mình đợt này đã gom xong. Chúc mọi người may mắn!

[kieuuyen]

Bà con lưu ý giữ chặt em nó nhé, cuối tháng 11 giá sẽ là 5x. Bên mình đợt này đã gom xong. Chúc mọi người may mắn!

Chao bac, Bac binh tinh de ben em gom hang!!!!!

[true_capital]

Bà con lưu ý giữ chặt em nó nhé, cuối tháng 11 giá sẽ là 5x. Bên mình đợt này đã gom xong. Chúc mọi người may mắn!

Phân tích cổ phiếu TST

Theo công ty Chứng khoán Vincom (VincomSC), công ty Cổ phần Dịch vụ Kỹ thuật Viễn thông (mã TST) có thể đạt 19,4 tỷ đồng lợi nhuận sau thuế năm 2009, tương ứng EPS 4,032 đồng.


Tỷ lệ chi trả cổ tức bằng tiền cao và ổn định, khoảng 17% hàng năm, chiếm từ 60 – 80% lợi nhuận ròng. Tỷ lệ cổ tức/giá của TST hiện tại là 7.1%.

Hệ số P/E của cổ phiếu TST nằm trong khoảng 7.2 – 8.9, thấp so với toàn thị trường. Mức giá kỳ vọng được VincomSC đưa ra là 30,000 đồng/cổ phiếu.


Đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh

Hoạt động kinh doanh chính của công ty Cổ phần Dịch vụ Kỹ thuật Viễn thông (mã TST) là bảo dưỡng, lắp đặt, bán thiết bị và trạm viễn thông cho các Bưu điện tỉnh, các mạng di động lớn (Vinaphone, Mobifone, HT Mobile). Sự cạnh tranh trong lĩnh vực này ngày càng tăng do hiện có 8 công ty cùng ngành đang hoạt động.

Hoạt động xây lắp là hoạt động đem lại doanh thu cao nhất, chiếm 40% trong năm 2008. Đứng thứ hai là hoạt động bán vật tư thiết bị, chiếm 29.1% trong năm 2008, giảm mạnh so với năm 2007. Nguyên nhân là hoạt động này tăng trưởng theo chu kỳ kinh tế nên có nhiều biến động. Với việc kinh tế có dấu hiệu phục hồi trong năm 2009, doanh thu từ hoạt động này có thể tăng trưởng mạnh. Hoạt động bảo dưỡng đứng thứ ba về tỷ trọng doanh thu (23.8%), được đánh giá là ổn định nhất.

Doanh thu và Lợi nhuận năm 2009 tăng mạnh

Theo ước tính của VincomSC, doanh thu của TST có thể tăng 44% và lợi nhuận sau thuế tăng 178% trong năm 2009:

- Doanh thu từ hoạt động kinh doanh có thể đạt 242 tỷ đồng, vượt 10% so với kế hoạch. Doanh thu của TST chủ yếu quyết toán vào cuối năm, cụ thể 2 quý cuối năm có thể chiếm tới 80% doanh thu cả năm. Tình hình kinh doanh trong năm nay tương đối khả quan do công ty đã thực hiện một dự án cầu truyền hình trực tiếp lớn của Chính phú, hợp đồng bảo dưỡng hầu hết các mạng di động của Việt Nam. Ngoài ra, 3 tỷ đồng là lợi nhuận ước tính mà TST được hưởng từ công ty Huawei (HTV).

- Trong năm 2009, TST được miễn thuế GTGT với hàng nhập khẩu và giảm 50% thuế thu nhập doanh nghiệp.

- Dự kiến trụ sở tại phố Đồng Nhân có thể bán với giá 12 tỷ đồng, đã hết khấu hao nên có thể hạch toán gần hết vào lợi nhuận. Tuy nhiên hiện chưa xác định được thời điểm bán.

Tình hình tài chính ổn định

So với các doanh nghiệp xây lắp, công ty có tỷ lệ nợ/vốn chủ sở hữu khá thấp (102%). Ngoài ra công ty cũng không có khoản nợ dài hạn nào.

Khoản phải thu chiếm hơn 50% tổng tài sản ngắn hạn và có xu hướng tăng vào cuối năm. Tuy nhiên, các khoản phải trả cũng tăng tương ứng nên có thể bù đắp vào dòng tiên của công ty.

ROE của TST vẫn sẽ đạt mức 18% nếu chưa bán được trụ sở trong năm nay. Như vậy, ROE năm 2009 sẽ cao gấp đôi năm 2008 (9%) và xấp xỉ năm 2007. Nguyên nhân chủ yếu là do tỷ suất lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2009 cao gần gấp đôi năm 2008 (8.2% so với 4.6%).

Tuy nhiên, công ty sẽ không được hưởng ưu đãi 50% thuế thu nhập doanh nghiệp kể từ năm tới nên tỷ suất lợi nhuận ròng có khả năng giảm nhẹ. VincomSC ước tính ROE của TST vẫn sẽ ổn định ở mức 16%.
P.V
Theo VincomSC

[thichantrung]

Ngày mai cầu lại biến mất. Cái lý nó phải vậy các bác ah.

[VDVL]

Ngày mai cầu lại biến mất. Cái lý nó phải vậy các bác ah.

=====>>>>>>>>>>>> Bác này phán chẳng căn cứ gì cả. Hôm nay xem lại Cầu và độ thanh khoản đi. Em thì chẳng PR gì cả. Nhưng mục tiêu 5x không xa, tháng 11 hoặc ngay đầu tháng 12. Em nhập từ tháng 9. Giờ thành quả sắp đến. Chắc chắn nó có cái gì đấy nên bà con mua rất nhiều. Ai còn có cơ hội lên tầu này từ phiên hôm nay đến hết tuần là chắc chán có ít nhất 14%. Còn do dự sang tuần thì TÁO BỌN nặng. Đồi lời chia sẻ.

[hauhai]

Nói nhanh cho vuông. LN quý IV gấp khoảng 3 lần 9 tháng đầu năm cộng lại. Dự án lớn dc ký kết. Sẽ có tin vào khoảng 22 - 23/11. Thằng em làm phòng kế hoạch của cty phone rồi. Lên hay xuống tàu tùy các bác.

[TCH]

TST lên 5x cho bác tức chơi

Ngày mai cầu lại biến mất. Cái lý nó phải vậy các bác ah.

[onelove]

TST lên 5x cho bác tức chơi

Không bít các bác đang bơm vá ko đây???