Giao dịch ký quỹ (GDKQ) chứng khoán hay còn được gọi là Margin trading. Đây chính là hình thức giao dịch mà nhà đầu tư vay tiền công ty chứng khoán để mua cổ phiếu với mức lãi suất được quy định trước. Lãi suất ký quỹ (margin) hiện nay phổ biến ở mức 13.5%/năm , cao hơn khá nhiều so với lãi suất vay ngân hàng
Việc sử dụng giao dịch ký quỹ trong giao dịch sẽ giúp bạn dễ dàng tìm kiếm những cơ hội tốt. Cũng như giúp nâng cao hiệu quả đầu tư của mình. Tuy nhiên nó cũng tiềm ẩn nhiều rủi ro cho nhà đầu tư. Cho nên, việc tìm hiểu kỹ về những yếu tố trả lãi hay hoàn lãi GDKQ là điều vô cùng quan trọng để thu về lợi nhuận tốt và tránh gặp phải các rủi ro lớn.
Mua ký quỹ là hình thức nhà đầu tư khi mua chứng khoán sẽ phải vay tiền từ công ty chứng khoán theo một tỷ lệ nhất định để đầu tư. Và nhà đầu tư mong muốn sẽ thu lại lợi nhuận cao hơn so với số vốn mình có. Nhà đầu tư có nghĩa vụ phải hoàn trả nợ; các khoản lãi và chi phí phát sinh từ hoạt động giao dịch theo thỏa thuận như trong hợp đồng.
Ưu điểm của giao dịch ký quỹ chứng khoán
Nâng cao hiệu quả sử dụng vốn để giúp tối đa hóa lợi nhuận. Từ đó, nhà đầu tư có thể kiếm được lợi nhuận rất cao nhờ giao dịch ký quỹ.
Đa dạng chiến lược giao dịch để tăng hiệu quả giao dịch. Và bên cạnh đó, quá trình giao dịch cũng được diễn ra nhanh chóng và thuận lợi hơn so với giao dịch vay mượn bình thường.
Nhược điểm của giao dịch ký quỹ chứng khoán
Nếu giá cổ phiếu giảm mạnh sẽ gây ra thiệt hại lớn cho nhà đầu tư mua ký quỹ chứng khoán. Cho nên, để có thể kiếm được mức lợi nhuận cao hơn cùng với giao dịch ký quỹ thì nhà đầu tư cần tìm hiểu kỹ các thông tin trước khi bắt đầu. Bởi đây là rủi ro mà các nhà đầu tư bắt buộc phải chấp nhận bất kỳ lúc nào. Vì thị trường nó luôn biến động hàng ngày; rất khó có thể đoán trước được.
Rủi ro margin-call và forced sell của giao dịch ký quỹ sẽ gây ra trường hợp tài khoản bị yêu cầu bán bớt cổ phiếu đang nắm giữ. Hay là margin call để đưa tỷ lệ tiền vay/số vốn bỏ ra về mức đã quy định đạt tỷ lệ an toàn. Nếu trong trường hợp tệ hơn là khi nhà đầu tư không bán theo yêu cầu mà giá cổ phiếu vẫn đang tiếp tục lao dốc thì công ty chứng khoán lúc này sẽ tự động thực hiện theo lệnh bán bắt buộc. Có nghĩa là forced sell để thu về khoản vay của họ.
Mỗi loại hình nghiệp vụ đều có những ưu điểm và nhược điểm nhất định. Để có thể đưa ra những chiến lược đầu tư đúng đắn nhà đầu tư cần nghiên cứu kỹ xu thế thị trường; khả năng của bản thân, phương pháp đầu tư; cổ phiếu đang đầu tư.
Sau đây là một vài lời khuyên khi sử dụng margin.
Chỉ nên giao dịch ký quỹ khi bạn là một người có kinh nghiệm đầu tư dày dặn, am hiểu thị trường
Chỉ sử dụng ký quỹ khi thị trường có dấu hiệu tốt rõ ràng. Bạn không nên sử dụng margin khi thị trường ở giai đoạn khó nắm bắt xu hướng.
Chỉ nên sử dụng ký quỹ trong các giao dịch ngắn hạn. Việc sử dụng margin trong đầu tư dài hạn tiềm ẩn rất nhiều rủi ro.
Chỉ nên dùng ký quỹ khi đầu tư vào các mã cổ phiếu có thanh khoản cao.
Giao dịch ký quỹ đem đến cho nhà đầu tư nhiều lợi ích về khả năng xoay hồi vốn. Nhưng nó đòi hỏi bạn phải là nhà đầu tư có nhiều kinh nghiệm dày dặn trên thị trường tài chính.