Hãy cùng The Brokers tìm hiểu cụ thể tài khoản ECN là gì cũng như ưu nhược điểm khi sử dụng ở bài viết dưới đây nhé!

1. Tài khoản ECN là gì?


Tài khoản ECN là tài khoản ngoại hối cho phép người dùng gửi lệnh giao dịch trực tiếp lên thị trường thay vì bị giữ lại bởi các nhà môi giới. ECN có thể khớp lệnh điện tử ngay lập tức, cung cấp biến động giá của đồng tiền theo thời gian thực, giúp Trader tương tác trực tiếp với các nhà giao dịch, quỹ, đơn vị đầu tư khác.

ECN (Electronic Communication Network) còn là một mạng lưới dữ liệu điện tử kết nối tất cả các hoạt động giao dịch trên một thị trường từ cả nhà môi giới và giao dịch cá nhân.

Mọi ngân hàng, mọi quỹ rủi ro, quỹ đầu tư, hay các tổ chức tài chính trong mạng lưới này đều được liên kết thành một hệ thống liên ngân hàng.

Tài khoản ECN cấp quyền truy cập trực tiếp tới thị trường mà không thông qua đơn vị thứ 3.


2. Tài khoản ECN hoạt động như thế nào


Mạng lưới ECN tổng hợp tất cả dữ liệu lệnh giao dịch bao gồm dữ liệu đặt lệnh của người mua, người bán, các bên giao dịch, nhà cung cấp thanh khoản và đầu tư trên thị trường. Từ đó, hệ thống ưu tiên thực hiện tự động khớp các lệnh mua - bán cùng giá.

Khi hệ thống xác nhận không có lệnh tương ứng về giá, ECN sẽ công bố giá BID cao nhất và giá ASK thấp nhất để nhà giao dịch có thể lựa chọn và đặt lệnh nếu thấy phù hợp.

Tuy nhiên, Trader sẽ cần đáp ứng một số điều kiện nhất định thường ở một đơn vị khổng lồ về khối lượng giao dịch, điều kiện giá, hạn mức tín dụng,... để trực tiếp giao dịch.

Các sàn ECN tạo cầu nối giữa các nhà cung cấp lớn với các đơn vị liên ngân hàng hoặc các nhà đầu tư nhỏ hơn trên thị trường nhằm cung cấp các tài khoản ECN và giải quyết vấn đề về điều kiện giao dịch cho Trader. ECN hoạt động theo cách riêng đó là thay vì giữ lại lệnh, ECN sẽ gửi lệnh trực tiếp lên thị trường xử lý.

Tài khoản ECN gửi lệnh giao dịch trực tiếp lên thị trường thay vì giữ chúng.


3. Ưu & nhược điểm của tài khoản ECN


Ưu điểm:

  • Mức phí spread cực thấp. Mức chênh lệch Bid/Ask của nhiều cặp tiền tệ thậm chí còn được đưa về gần bằng 0.
  • Tài khoản ECN liên kết trực tiếp với các đơn vị cung cấp thanh khoản, các Market Maker và các ngân hàng lớn. Thời gian khớp lệnh cực kỳ nhanh chóng, khoảng trì hoãn bằng 0, giúp các giao dịch không thể bỏ lỡ dù chỉ 1 pip.
  • Tài khoản ECN cho phép giao dịch với giá tốt nhất thị trường. Việc liên kết trực tiếp với thị trường, các ngân hàng, quỹ đầu tư cho phép ECN cung cấp vô số sản phẩm với mức giá tốt nhất.
  • Không Requote lệnh. Quyền truy cập trực tiếp vào thị trường và theo dõi giá thực tế sẽ đảm bảo không có hiện tượng báo giá lại và rủi ro đều là do thị trường, không phải từ phía cung cấp vì ECN nhận giao dịch và chuyển toàn bộ chúng lên thị trường để xử lý.

Nhược điểm:

  • Đòn bẩy thấp: Mức đòn bẩy khi giao dịch ECN chỉ giao động từ khoảng 1:100; 1:200; đến 1:800 - khá thấp so với nhiều nhà đầu tư.
  • Chi phí giao dịch cao: Chi phí giao dịch, phí hoa hồng tính trên mỗi giao dịch ECN có thể được tính tới 4$ - 9$ ngay cả với các nhà giao dịch nhỏ.
  • Tiền nạp tối thiểu cao: Tiền nạp tối thiểu để giao dịch thanh khoản ECN là 200$ - khá cao so với các tài khoản thông thường.

Ưu nhược điểm khi giao dịch bằng tài khoản ECN.


4. Sự khác biệt giữa sàn ECN, STP và nhà cái

  • ECN và STP không phải là người điều hành trực tiếp mà chỉ đẩy toàn bộ các giao dịch ra thị trường xử lý tất cả công việc. Người dùng sẽ có quyền truy cập vào thị trường, và tiếp cận đến tất cả các loại tài sản giao dịch thay vì chỉ được lựa chọn giữa một số mặt hàng mà nhà cái cung cấp.
  • Đặc biệt hơn là khi xảy ra tranh chấp quyền, lợi ích khách hàng. Thay vì can thiệp vào lệnh, các sàn ECN sẽ có thể bảo vệ khách hàng, và đòi quyền lợi người dùng bởi các lỗi này xảy ra là do thị trường.

Cách hoạt động của ECN và STP khác hoàn toàn so với cách hoạt động của các nhà cái.


5. Cách chọn sàn ECN uy tín
  • Xác định độ ổn định của mức chênh lệch sàn ECN. Các sàn ECN uy tín thường chỉ cung cấp các mức chênh lệch thả nổi. Hoặc giới hạn thay đổi phí này trong một khoảng nhất định.
  • Lựa chọn tài khoản Demo để so sánh với tài khoản giao dịch thực. Nếu hai tài khoản có nhiều sự khác biệt, khả năng cao đây không phải sàn ECN uy tín.
  • Xác định hiện tượng trượt giá trên sàn ECN.
  • So sánh nhiều sàn ECN với nhau dựa trên nhiều yếu tố như thanh khoản của các nhà môi giới hay khả năng khớp lệnh tức thời.

Nguồn: The Brokers
#thebrokers #taikhoanecnlagi