Vietstock Daily: Nhận định thị trường chứng khoán ngày 13/12
(Vietstock) – Sau phiên giao dịch hôm nay, hệ thống phân tích giao dịch của chúng tôi tiếp tục gia tăng tín hiệu rủi ro.
I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG NGÀY 13/12/2011
Diễn biến giao dịch: VN-Index tiếp tục sụt giảm 0.49% xuống còn 375.30 điểm. HNX-Index cũng giảm 0.6% đứng tại 61.63 điểm. VS 100 gần như đứng yên khi chỉ tăng nhẹ 0.09% lên 54.65 điểm.
Các chỉ số VS Market Cap đồng loạt giảm điểm, trong đó VS-Micro Cap giảm mạnh nhất 0.96%, VS-Small Cap giảm 0.71%, VS-Mid Cap giảm 0.55% và VS-Large Cap giảm 0.46%.
Tổng khối lượng giao dịch khớp lệnh trong phiên giảm nhẹ 6.7% trên HOSE và tăng không đáng kể 0.1% trên HNX so với phiên giao dịch cuối tuần trước, nhưng nhìn chung duy trì ở mức trung bình.
Khối ngoại tiếp tục bán ròng nhẹ hơn 9 tỷ đồng trên HOSE. Họ bán ròng mạnh trở lại hơn 1.5 triệu STB, trong khi mua ròng mạnh nhất FPT.
Triển vọng thị trường: Thị trường vẫn chưa có nhiều chuyển biến trong phiên giao dịch đầu tuần. Sự thận trọng của giới đầu tư tiếp tục nối dài khiến thanh khoản tiếp tục sụt giảm trên HOSE trong khi HNX chỉ tăng nhẹ.
Nhóm cổ phiếu chủ chốt trên thị trường đã có một phiên tăng điểm nhẹ khi chỉ số VS 100 tăng 0.09%, nhưng đáng chú ý là hai chỉ số chính tiếp tục thiết lập các mức thấp mới.
Tác động tích cực nhất đến VN-Index trong phiên giao dịch hôm này là STB khi cổ phiếu này tăng trần mạnh mẽ giúp VN-Index tăng 0.18%. Lãi trước thuế 11 tháng của ngân hàng này dự kiến đạt 2,618 tỷ đồng, hoàn thành 97% kế hoạch năm, là chất xúc tác cộng hưởng cho việc tăng trần này.
Cùng với STB, VIC cũng có phiên giúp cải thiện điểm số thị trường nhưng sự sụt giảm mạnh của MSN và VPL đã làm chỉ số VN-Index giảm 0.52%, hơn cả mức giảm của thị trường.
IJC đóng cửa giảm giá nhẹ nhưng lực mua khá tích cực với khối lượng khớp lệnh hơn 1.2 triệu đơn vị (đứng thứ 2 HOSE), như thường thấy khi cổ phiếu này về dưới mệnh giá. Tương tự, lực đỡ từ khối ngoại đã giúp PNJ có phiên tăng nhẹ trở lại sau 2 phiên giảm liên tiếp.
Trên HNX, lực cầu tại THV đã đột ngột xuất hiện ở mức giá trần, nhưng khối lượng bán ra cũng không phải là ít. Điều này khiến khối lượng khớp lệnh tăng mạnh lên hơn 1.5 triệu đơn vị, chỉ đứng sau hai mã thường lệ là KLS và VND. Trong khi đó, ORS tiếp tục nằm sàn với lực xả duy trì ở mức cao, hơn 1 triệu đơn vị nhưng bên mua đã có dấu hiệu chùn bước.
Nhóm cổ phiếu Ngân hàng có một phiên giao dịch khá thành công với mức tăng 0.97%, chủ yếu nhờ sự gia tăng của STB và MBB; trái ngược với xu hướng giảm điểm của các nhóm ngành “nóng” khác như Chứng khoán (-1.96%), Xây dựng (-1.48%), Bất động sản (-0.62%).
Sau phiên giao dịch hôm nay, hệ thống phân tích giao dịch của chúng tôi tiếp tục gia tăng tín hiệu rủi ro.
Phân tích kỹ thuật: VN-Index – MACD sắp cho tín hiệu bán. Với phiên giảm điểm ngày 12/12/2011, VN-Index đã dịch chuyển xuống bên dưới internal trendline. Điều này đồng nghĩa với thực tế trong những phiên sắp tới giá sẽ chịu sức ép rất lớn từ ngưỡng kỹ thuật này.
Một tín hiệu khác cũng được giới phân tích nhắc đến nhiều, đó là khả năng sắp có tín hiệu bán mạnh của chỉ báo MACD. Nếu điều này xảy ra thì khả năng có thêm một đợt suy giảm mạnh nữa là rất lớn.
Nhóm các chỉ báo dao động (momentum) như Stochastic Oscillator, Ultimate Oscillator... cũng đã bắt đầu đảo chiều và lao dốc khá mạnh.
Nếu VN-Index không hồi phục mạnh trong những phiên tới thì việc chờ đợi tiếp tục là cần thiết vì khả năng thiết lập đáy mới là rất lớn.
HNX-Index – Chuẩn bị test ngưỡng Fibonacci Retracement 161.8%. Với sự phá vỡ đường middle của Bollinger Bands, HNX-Index nhiều khả năng sẽ tiếp tục đà sụt giảm trước đó.
Khối lượng vẫn duy trì ở mức thấp cho thấy các nhà đầu tư đang khá thận trọng và dè dặt trong việc bắt đáy. Theo đánh giá của giới phân tích kỹ thuật, HNX-Index chỉ có thể hồi phục mạnh khi test thành công ngưỡng Fibonacci Retracement 161.8% (tương đươngvùng 57 – 58 điểm).
Với những tín hiệu hiện tại, khả năng test lại vùng này hiện đang khá cao khi mà giá đang duy trì bên dưới gần như tất cả những đường MA ngắn hạn cũng như trung hạn.
VIETSTOCK INDEX
VS 100: Gần như đứng yên (+0.09%) trong phiên giao dịch ngày 12/12/2011, VS 100 chưa đủ khiến cho nhà đầu tư cảm thấy yên tâm về khả năng hồi phục.
Khối lượng cũng không có đột biến lớn cho thấy tâm lý thận trọng vẫn bao trùm.
VS-Market Strength: Trong phiên giao dịch ngày 12/12/2011, VS-A/D HOSE đạt mức 0.59, tức số mã tăng giá bằng 0.59 lần số mã giảm giá; trong khi VS-U/D HOSE là 0.54, tức khối lượng của cổ phiếu tăng giá bằng 0.54 lần so với khối lượng giao dịch của phía giảm giá. VS-A/D HNX đạt 0.38 lần và VS-U/D HNX bằng 0.08 lần. Chỉ số VS-Arms VN duy trì ở mức 2.46.
Chỉ số VS-Thrust VN và VS-ADL VN vẫn duy trì trong vùng thấp chứng tỏ khả năng tạo đáy ngắn hạn là khá lớn.
II. PHÂN TÍCH KỸ THUẬT DOW JONES
Ngắn hạn – Nguy cơ điều chỉnh vẫn còn. Một lần nữa giá lại có cơ hội test lại vùng đỉnh cũ của giai đoạn tháng 10 - 11/2011. Trong lần test gần đây nhất, DJIA đã thoái lùi khá mạnh. Vì vậy, dự kiến thị trường Mỹ sẽ tiếp tục có những phiên giao dịch khó khăn trong thời gian tới.
Các chỉ báo như Stochastic Oscillator, Ultimate Oscillator... vẫn chưa có dấu hiệu hồi phục. Sự thận trọng vẫn đang được duy trì ở mức cao đối với thị trường Mỹ trong những phiên đầu tuần.
Dài hạn – Đang giằng co mạnh. RMO Trade Mode sắp cho tín hiệu bán mạnh nên nhiều khả năng sự giằng co mạnh sẽ tiếp tục torng những phiên tới.
Do duy trì bên trên SMA 200 khá lâu nên đường này sẽ đóng vai trò hỗ trợ cho DJIA trong những phiên tới. Tuy nhiên, nếu như SMA 200 bị phá vỡ thì khả năng có thoái lùi sâu trong dài hạn là rất lớn.
III. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 12/12/2011

Phòng Nghiên cứu VIETSTOCK



Xem bài viết: Vietstock Daily: Nhận định thị trường chứng khoán ngày 13/12