III. KẾ HOẠCH TĂNG TRƯỞNG LỢI NHUẬN: Cùng với việc phát hành cổ phiếu để tăng vốn điều lệ, Công ty CII cũng đặt ra mục tiêu lợi nhuận của Công ty cũng phải gia tăng để đảm bảo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của CII luôn đạt khoảng 6.000 đồng/cổ phiếu. Theo đó :
- CII dự kiến sẽ thoát vốn các khoản đầu tư tài chính để tập trung vốn đầu tư các dự án cơ sở hạ tầng.
- Thực hiện định hướng phát triển chiến lược đã được ĐHĐCĐ thông qua về việc phát triển CII theo mô hình Công ty mẹ - Công ty con. CII sẽ giảm dần tỷ lệ sở hữu ở các công ty mà CII nắm giữ trên 51% vốn điều lệ xuống còn 51% vốn điều lệ. Động thái này vừa huy động được thêm nguồn vốn để đầu tư dự án, vừa hiện thực hóa lợi nhuận của các khoản đầu tư, mang lại lợi ích thiết thực cho cổ đông.
Với việc đầu tư và thoát vốn như trên, dự kiến lợi nhuận sau thuế và mức chi trả cổ tức của CII giai đoạn 2010 – 2013 như sau:




Đvt: triệu đồng

KHOẢN MỤC
Năm 2010
Năm 2011
Năm 2012
Năm 2013
Tổng cộng


Vốn điều lệ
736,382
1,127,715
1,128,315
1,128,915


Lợi nhuận sau thuế
449,197
685,468
694,039
751,250
2,579,954

EPS (ngàn đồng)
6,100
6,078
6,151
6,655


Tỷ lệ trả cổ tức
20%
20%
20%
20%


Số tiền trả cổ tức
147,276
225,543
225,663
225,783
824,265

IV. PHƯƠNG ÁN PHÁT HÀNH CỔ PHIẾU :
1. Phát hành cổ phiếu để huy động vốn :
- Tổng số cổ phần chào bán: 25.027.000 cổ phiếu, tương đương 250.270.000.000 đồng (tính theo mệnh giá).
- Đối tượng phát hành: cổ đông hiện hữu
+ Tỷ lệ phân bổ quyền: 1:1
+ Tỷ lệ thực hiện 2:1 (cổ đông sở hữu 02 quyền mua thì được quyền mua 01 cổ phiếu mới)
+ Phần cổ phiếu phát hành thêm sẽ được làm tròn đến hàng chục
+ Toàn bộ số cổ phiếu lẻ do việc làm tròn xuống theo hàng chục và số cổ phiếu mà các cổ đông không thực hiện quyền sẽ được bán cho các nhà đầu tư khác theo giá do Hội đồng quản trị quyết định, nhưng không thấp hơn giá phát hành cho cổ đông hiện hữu.
- Giá chào bán: bằng 50% giá đóng cửa bình quân của 10 ngày giao dịch liền kề trước ngày Công ty CII được UBCKNN cấp giấy chứng nhận đăng ký phát hành (theo nguyên tắc làm tròn xuống hàng trăm đồng).
- Ngày chốt danh sách cổ đông để thực hiện phát hành cổ phiếu : Ngay sau khi được sự chấp thuận của UBCKNN.
2. Phát hành cổ phiếu thưởng từ nguồn thặng dư và lợi nhuận chưa phân phối :
- Tổng số cổ phần phát hành : 37.570.500 cổ phiếu, tương đương 375.705.000.000 đồng (tính theo mệnh giá).
- Đối tượng phát hành: cổ đông hiện hữu
+ Tỷ lệ phân bổ quyền: 1:1
+ Tỷ lệ thực hiện 2:1 (cổ đông sở hữu 02 quyền mua thì được quyền nhận 1 cổ phiếu mới)
+ Phần cổ phiếu phát hành thêm sẽ được làm tròn đến hàng chục.
+ Toàn bộ số cổ phiếu lẻ do việc làm tròn xuống theo hàng chục và số cổ phiếu mà các cổ đông không thực hiện quyền sẽ được bán cho các nhà đầu tư khác theo giá do Hội đồng quản trị quyết định, nhưng không thấp hơn giá phát hành đợt 1 nêu trên.
- Ngày dự kiến chốt danh sách cổ đông để thực hiện quyền nhận cổ phiếu thưởng (ngày cụ thể do ĐHĐCĐ quyết định) : 03/01/2011.